Qu’est-ce que le day trading ? Le guide complet pour débuter



Qu’est-ce que le day trading ?

Comme son nom l’indique, le day trading, ou trading intrajournalier, est une approche de court terme qui consiste à ouvrir et à clôturer une position sur un instrument financier au cours d’une même journée de négociation, afin de tenter de tirer parti de faibles variations de prix. Plus le marché évolue, plus le gain ou la perte potentiel(le) est important(e), selon que le marché évolue ou non dans le sens anticipé.

Le fait de trader sur un horizon de temps aussi court peut permettre aux traders de chercher à profiter de faibles fluctuations de prix tout en réduisant leur exposition aux gaps susceptibles de se produire entre deux séances de marché.

Cette approche a gagné en popularité au cours des dernières années. Les avancées technologiques y ont largement contribué : grâce à des connexions internet plus rapides et aux applications mobiles, les investisseurs disposent désormais d’un accès quasi instantané aux informations de marché en temps réel. Cela a permis à davantage de personnes d’accéder aux marchés et de passer des ordres tout au long de la journée afin de tenter de tirer parti de la volatilité à court terme.

Quelles sont les différentes stratégies de day trading ?

Comme on peut s’y attendre, identifier des opportunités d’achat et de vente nécessite une stratégie. Voici quelques-unes des stratégies de day trading les plus courantes.

Le price action trading

Le price action trading constitue la base de l’analyse technique. Cette approche aide les traders à identifier les tendances, les cassures (breakouts) et les retournements de marché. Elle consiste à analyser l’évolution du prix d’un instrument financier au fil du temps afin d’évaluer son orientation potentielle.

Le scalping

Le scalping est une stratégie de très court terme qui consiste à ouvrir et clôturer plusieurs positions sur un même instrument au cours d’une journée, dans le but de réaliser de nombreux petits gains susceptibles de s’accumuler au fil des opérations. Certains scalpers peuvent intervenir plusieurs centaines de fois par jour sur un même instrument, parfois avec seulement quelques secondes entre l’ouverture et la clôture d’une position. Cette stratégie requiert un fort engagement, une grande concentration ainsi qu’une bonne maîtrise de l’analyse des graphiques à court terme.

Lors de l’élaboration de votre stratégie, il est également important de prendre en compte les frais de trading applicables, afin d’évaluer leur impact potentiel sur vos résultats.

Lorsque vous tradez des CFD sur actions, une commission minimale est prélevée à chaque ouverture et clôture de position. Par conséquent, multiplier les opérations sur une courte période peut réduire l’intérêt de cette approche en raison des frais engagés. En savoir plus sur nos frais de trading..

La vente à découvert

Les traders qui pratiquent la vente à découvert cherchent à tirer parti d’une baisse anticipée du prix d’un instrument financier. Ils ouvrent une position vendeuse à un prix qu’ils estiment élevé, avec l’intention de la clôturer ultérieurement à un prix inférieur. Le résultat de l’opération dépend de l’écart entre le prix d’ouverture et le prix de clôture de la position.

Dans le cadre d’une vente à découvert, plus le prix de l’instrument augmente, plus la perte potentielle est importante. Il est donc essentiel de définir une stratégie de gestion du risque adaptée.

Les pertes peuvent réduire la valeur de votre compte et entraîner une clôture automatique des positions (liquidation). Il est important de suivre attentivement votre compte lorsque vous détenez une position vendeuse et d’utiliser les outils de gestion du risque disponibles sur notre plateforme et notre application.

Le momentum trading

Cette stratégie repose principalement sur l’analyse des mouvements de prix (price action) plutôt que sur des facteurs fondamentaux, tels que la situation financière ou les perspectives à long terme d’une entreprise (dans le cas des actions).

L’analyse technique appliquée au momentum trading consiste à étudier les évolutions passées des prix afin d’identifier des mouvements susceptibles de se poursuivre. Les traders doivent néanmoins rester attentifs aux événements macroéconomiques et à l’actualité, qui peuvent influencer l’évolution des marchés.

Comment pratiquer le day trading

1. Choisissez votre instrument. Les CFD vous permettent de prendre position sur l’évolution du prix d’un actif, sans en devenir propriétaire.

2. Explorez les marchés financiers mondiaux. Tradez plus de 12 000 instruments financiers, notamment des indices, des paires de devises (Forex), des matières premières, des actions, des ETF et des obligations.

3. Choisissez d’ouvrir une position acheteuse ou vendeuse. Déterminez vos points d’entrée et de sortie selon que vous anticipez une hausse ou une baisse du prix de l’actif.

4. Restez informé des actualités susceptibles d’influencer les marchés. Les marchés peuvent être affectés par les principaux événements macroéconomiques, mais aussi par des publications régulières, telles que les chiffres de l’inflation, du chômage ou les décisions des banques centrales en matière de taux d’intérêt.

5. Utilisez les outils de gestion du risque. Nous proposons différents types d’ordres stop-loss, qui peuvent permettre de clôturer automatiquement une position si le marché évolue contre vous, afin de contribuer à limiter le risque de perte en capital.

Quels sont les coûts ?

Chaque trader paie des frais à son courtier. Ceux-ci varient en fonction du produit et du marché sur lesquels vous tradez, mais la plupart des opérations sont soumises au spread, c’est-à-dire à l’écart entre le prix d’achat et le prix de vente d’un instrument.

Par exemple, si votre courtier affiche un spread de 99/101 et que vous achetez à 101, votre position devient potentiellement gagnante si le prix atteint 102 ou un niveau supérieur. Si vous ouvrez une position vendeuse sur des CFD sur actions, des coûts supplémentaires peuvent s’appliquer, notamment des frais d’emprunt, qui sont pris en compte dans les frais de financement overnight décrits ci-dessous.

Les principaux coûts à prendre en compte sont les suivants :

• Frais de financement overnight : applicables lorsque vous conservez une position ouverte pendant la nuit. Ils peuvent être positifs ou négatifs selon le sens de votre position et l’instrument négocié.

• Ordres stop-loss garantis (GSLO) : ils permettent de clôturer une position à un niveau de prix défini, quelles que soient les conditions de marché. Cette garantie est soumise au paiement d'une prime, qui est remboursée si le GSLO n’est pas déclenché.

• Commissions : applicables uniquement aux CFD sur actions et aux CFD sur ETF.

• Frais de rollover : applicables lorsque vous reportez une position ouverte sur un contrat à terme vers l’échéance suivante.

En savoir plus sur nos frais de trading. Vous pouvez également consulter les informations relatives aux frais dans la rubrique Présentation du produit de la plateforme, accessible depuis la bibliothèque de produits, ainsi que sur le ticket d’ordre avant de valider une opération.

Les prix sont fournis à titre indicatif. Les performances passées ne constituent pas un indicateur fiable des performances futures.

Exemple 1 : le day trading sur les actions

Supposons que l’analyse technique d’un day trader indique qu’une action présente une configuration haussière. Le trader ouvre une position acheteuse portant sur 1 000 actions à 10 $ chacune. Quelques minutes plus tard, le cours atteint 10,20 $ par action et le trader clôture sa position, réalisant un gain de 0,20 $ par action, soit 200 $ au total. L’évolution du prix étant relativement faible, les day traders effectuent souvent plusieurs opérations au cours d’une même journée afin de tenter de tirer parti de ces mouvements de marché.

Dans un autre scénario, un trader identifie une action cotée à 10 $ et décide d’ouvrir une position vendeuse. Il prend une position équivalente à 1 000 actions, soit une valeur totale de 10 000 $. Quelques minutes plus tard, le cours recule à 9,80 $ par action. Le trader clôture alors sa position à ce niveau, réalisant un gain de 200 $.

Sur un compte CFD, la commission appliquée aux CFD sur actions britanniques est de 0,1 % de la valeur de la transaction, avec un minimum de 9 $ par opération. Dans cet exemple, la commission s’élève à 19,80 $. Après déduction de cette commission, le gain net est de 180,20 $. L’impôt sur les plus-values peut s’appliquer¹. Il appartient à chaque trader de s’assurer du respect de ses obligations fiscales..

Comment trouver les actions adaptées ?

Les screeners d’actions sont des outils utiles pour identifier des actions adaptées au day trading. Ils permettent notamment de filtrer les valeurs selon les critères suivants :

• Le volume moyen quotidien, qui influence la liquidité des actions. Un volume supérieur à 1 million d’actions est généralement associé à une meilleure liquidité qu’un marché peu liquide, car les acheteurs et les vendeurs sont plus nombreux.

• Le cours de l’action, par exemple supérieur ou inférieur à 5 $.

• Les indicateurs techniques, tels que l’Average True Range (ATR) ou l’Average True Range Percent (ATRP), qui permettent d’identifier les actions ayant tendance à évoluer d’un certain montant ou pourcentage chaque jour.

• Les actions cotées sur une place boursière spécifique.

Certains screeners d’actions et plateformes de trading intègrent également des outils de reconnaissance de figures graphiques (chart pattern recognition). Ces fonctionnalités permettent d’identifier automatiquement des configurations techniques susceptibles de présenter des opportunités de day trading. Découvrez notre outil de détection des figures graphiques.

Exemple 2 : le day trading sur le Forex

Imaginons maintenant que la paire de devises EUR/USD soit en baisse en raison d’une incertitude politique et qu’un trader identifie une opportunité d’ouvrir une position vendeuse. Au moment où il ouvre sa position, EUR/USD cote à 1,23015. Anticipant une poursuite de la baisse, il ouvre une position vendeuse à 1,23010. Il choisit une position CFD d’une taille totale de 500 000 €.

Son anticipation se confirme et EUR/USD recule jusqu’à 1,22015. Il décide alors de clôturer sa position au nouveau prix acheteur de 1,22020. La différence entre le prix d’ouverture et le prix de clôture lui permet de réaliser un gain sur cette opération.

Le day trading sur le Forex ne nécessite généralement pas des tailles de position aussi importantes que dans cet exemple. Selon la taille de la position, un trader peut réaliser un gain ou une perte de quelques euros, de quelques dizaines d’euros ou davantage. Comme les day traders effectuent souvent plusieurs opérations au cours d’une même journée, les gains comme les pertes peuvent s’accumuler au fil des transactions.

Quels indicateurs techniques les day traders utilisent-ils ?

Les day traders s’appuient généralement sur l’analyse technique et l’évolution des prix plutôt que sur les facteurs fondamentaux. Ils peuvent utiliser différents indicateurs de trading​ afin d’analyser les mouvements de prix, les tendances et les retournements potentiels. Le choix des indicateurs dépend de la stratégie de trading et de la tolérance au risque de chacun.

Parmi les outils d’analyse technique les plus utilisés figurent :

• Moyenne mobile simple (SMA): représente le prix moyen d’un instrument sur une période donnée. Elle est affichée sous la forme d’une ligne sur un graphique en chandeliers et peut être configurée selon différents horizons temporels.

• Oscillateur stochastique: met en évidence le momentum des prix et peut aider à identifier les situations de surachat et de survente.

• Indice de force relative (RSI): permet d’évaluer si le momentum s’accélère ou ralentit et peut contribuer à identifier d’éventuels retournements de marché.

• Bandes de Bollinger: reposent sur une moyenne mobile entourée de deux bandes, l’une supérieure et l’autre inférieure, dont l’écartement augmente en période de volatilité. Lorsque le prix atteint la bande supérieure, le marché est généralement considéré comme étant en situation de surachat ; lorsqu’il atteint la bande inférieure, il est généralement considéré comme étant en situation de survente.

• Retour à la moyenne (Mean Reversion): est une théorie financière selon laquelle, après une variation importante des prix, le cours d’un actif tend à revenir vers son niveau moyen au fil du temps.

Éléments à prendre en compte en day trading

Voici quelques éléments à prendre en compte lors de l’élaboration de votre plan de trading.

• Gestion du risque. La gestion du risque consiste à limiter la taille de vos positions afin que les pertes éventuelles restent compatibles avec votre situation financière. Au-delà du fait de réaliser un gain ou une perte, il est également important de prendre en compte leur ampleur.

• Ordres stop-loss. Gardez à l’esprit que les ordres stop-loss classiques peuvent être soumis au slippage en cas de gap de marché, tandis que les ordres stop-loss garantis (GSLO) permettent de clôturer une position au niveau de prix que vous avez défini.

• Discipline. Les marchés peuvent évoluer rapidement. Il peut être utile de suivre le plan de trading que vous avez défini et d’éviter les décisions prises sous l’effet de l’émotion.

• Capacité d’adaptation. Les conditions de marché évoluent constamment. Il est donc important de rester flexible et d’adapter votre approche lorsque les circonstances l’exigent.

• Patience. Toutes les situations de marché ne présentent pas nécessairement des opportunités correspondant à votre stratégie. Attendre une configuration adaptée peut faire partie de votre approche de trading.

• Prise de décision. Chaque trader a sa propre stratégie, ses objectifs et sa tolérance au risque. Il est important de prendre vos décisions en fonction de votre propre analyse.

• Gestion du stress. Le day trading demande une attention soutenue. Si vous ressentez le besoin de faire une pause, vous pouvez interrompre votre activité et reprendre plus tard. Notre équipe d’assistance est également disponible par e-mail ou par téléphone si vous avez besoin d’aide concernant nos services.

• Analyse de vos opérations. Consigner les raisons qui vous ont conduit à ouvrir et à clôturer une position, ainsi que les résultats obtenus, peut vous aider à mieux comprendre votre approche au fil du temps.

• Suivi de vos objectifs. Définir des objectifs et évaluer régulièrement vos opérations peut vous permettre d’analyser votre progression et d’identifier d’éventuels ajustements à apporter à votre approche.

Comment débuter

Vous pouvez commencer par ouvrir un compte démo chez CMC Markets afin de vous entraîner à trader des CFD sur un large choix d’instruments financiers mondiaux. Parmi les coûts à prendre en compte figurent les spreads, les commissions applicables aux CFD sur actions et aux CFD sur ETF, ainsi que les frais de financement overnight si vous conservez une position ouverte pendant la nuit (les day traders cherchent généralement à clôturer leurs positions avant la fin de la séance et n’y sont donc pas exposés). Il est également important de comprendre le fonctionnement des taux de marge, qui déterminent le pourcentage de la valeur totale de la position que vous devez déposer pour ouvrir une opération.