Przy pustym kalendarzu makroekonomicznym jedynymi znaczącymi wydarzeniami w tym tygodniu będą spotkanie FOMC oraz środowe zakończenie dwudniowego posiedzenia Komitetu Otwartego Rynku.
FOMC raczej utrzyma swoje dotychczasowe podejście do polityki monetarnej, jednak inwestorzy próbują ocenić, czy Powell uchyli rąbka tajemnicy co do oczekiwanego przez rynki zmniejszenia skali zakupów aktywów. Prawdopodobnie Fed wstrzyma się z decyzjami do wrześniowego posiedzenia, kiedy to napłynie więcej danych z gospodarki.
Zakupy amerykańskich obligacji szkodzą ich rentownościom. Spadek rentowności na dłuższym końcu krzywej rentowności zaskoczył niektórych analityków, ponieważ rentowności są nadal na absurdalnie niskim poziomie w porównaniu z obecną inflacją i oczekiwaniami inflacyjnymi oraz tym, że realne rentowności oparte na oczekiwaniach inflacyjnych są nadal znacznie poniżej -1% i są na najniższych poziomach od pięciu miesięcy. Stopa oprocentowania 10-letnich obligacji skarbowych powróciła poniżej 1,3% i dziś rano była na poziomie 1,282%, rentowności 30-letnich obligacji skarbowych wynosi 1,935%.
W mieszanych nastrojach zakończyli dzień inwestorzy na głównych parkietach Europy Wczorajsza sesja ponownie przebiegała w spokojnym handlu. Spadki zaliczyły: FTSE 100 (0,03%), DAX30 (0,32%). Na przeciwnym biegunie znalazły się CAC40 (0,15%), FTSE MIB (0,68%) i IBEX 35 (0,67%). Stoxx 600 potaniał o 0,08%.
Wczorajsza sesja na Wall Street to kontynuacją bicia rekordów. Trzy z najważniejszych indeksów ponownie ustanowiły rekordy wszechczasów. Rajd ten w dużej mierze zawdzięczamy zagranicznym inwestorom. Osoby zarządzające pieniędzmi, zainwestowali podczas pierwszej połowy roku, w fundusze amerykańskie ponad 900 miliardów dolarów. Inwestorzy na całym świecie inwestują pieniądze w amerykańskie aktywa finansowe, co jest oznaką pewności, że największa gospodarka świata jest w stanie poradzić sobie z pandemią Covid-19 lepiej niż wiele innych. Po mieszanym otwarciu, przez całą sesję indeksy powoli zmierzały na północ. W ostatecznym rozrachunku technologiczny Nasdaq zakończył dzień wynikiem 0,03%. Dow Jones zyskał 238 pkt., czyli 0,24%, utrzymując się powyżej bariery 35000 pkt. S&P500 wzrósł o 0,24%. Russell 2000 zyskał 0,33%.
China H-Share Index i Hang Seng ciążą rynkom w Azji. Hongkong w dwa dni stracił ponad 5%. Te dwa indeksy tracą dziś odpowiednio ponad 3% i ponad 2%, poza tym handel w Azji przebiega w mieszanych nastrojach. Inwestorzy wahają się między optymizmem co do globalnego ożywienia a niepokojem, że banki centralne mogą odczuwać presję, by powstrzymać rosnącą inflację poprzez wycofanie prawie darmowych kredytów. Indeks tokijskiej giełdy rośnie o 0,52%. australijski S&P/ASX 200 zyskuje o 0,49%, a południowokoreański KOSPI drożeje o 0,48%. Na pozostałych giełdach: Hongkong (-2,30%), Szanghaj (-0,40%), Singapur (0,25%), Nowa Zelandia (-0,65%), Indonezja (-0,01%). Indyjski Sensex rośnie o 0,11%. Indeks Asia Dow jest nad kreską 0,26%.
Sytuacja techniczna na warszawskim parkiecie ciągle bez zmian i nadal pozostajemy w trendzie bocznym. Ostatnie tygodnie na GPW pokazywały, że siła rynku jest słaba. Ostatnie sesje wskazują, że zarówno byki, jak i niedźwiedzie, nie radzą sobie najlepiej. Swoisty status quo utrzymuje WIG i WIG20 w trendzie bocznym w dodatku w niewielkiej zmienności. Niemniej sesja z ubiegłego poniedziałku może martwić, a poziomy oporu uaktywniają sprzedających. Spokojna sesja w Europie oraz USA nie sprzyjały żadnej ze stron, co w efekcie przyniosło mieszane wyniki na indeksach, wszystko to się działo przy skromnym obrocie. Tradycyjnie lipiec jest miesiącem, w którym inwestorzy udają się na wypoczynek i nie w głowie im handlowanie, zatem na starcie nowego tygodnia można spodziewać się handlu bez fajerwerków.
Handlowi na GPW towarzyszył obrót, który na szerokim rynku wyniósł 630 mln złotych, z tego na blue chipy przypadało 505 mln złotych. Indeks WIG zyskał skromne 0,05 proc., a niewielki spadek odnotował WIG20. Po otwarciu luką wzrostową WIG20 przez godzinę znacznie tracił, byki do końca notowań były zmuszone odrabiać straty, zamknięcie wypadło na poziomie 2240,65 pkt., w okolicach maksimum dziennego zakresu wahań. Oznacza to spadek wartości benchmarku o 0,08%. WIG20 fut osiągnął wynik -0,18%, a WIG20usd dodał do dorobku 0,13%. W zieleni zakończyła dzień druga i trzecia liga, mWIG40 wzrósł o 0,34%, a sWIG80 zyskał 0,56%.
W gronie blue chipów 6 spółek dało akcjonariuszom powód do zadowolenia. Najwyższe stopy zwrotu osiągnęły KGHM (1,95%), PKN Orlen (1,35%) i Mercator (0,55%). Pozostałe 14 spółek zakończyło dzień stratami. Czerwonymi latarniami okazały się PGE, Tauron i JSW. Walory te zostały przecenione odpowiednio o 4,76%, 1,57% i 1,59%.
WIG20fut otworzył się w okolicach wczorajszego zamknięcia. W początkowej fazie handlu indeks traci 0,40%.
Presja na osłabienie złotego utrzymuje się.
GBPPLN – utrzymał wsparcie 5,1350, pokonując krótkoterminowy opór na 5,2180. Para aktualnie handlowana jest po 5,38.
EURPLN – próbuje trwale pokonać poziom 4,50. Dziś euro wycenione jest na 4,59.
USDPLN – odbił się od poziomu 3,65 i pokonał opór wynikający ze szczytów z końca maja i początku czerwca. Dolar jest handlowany po 3,89.
CHFPLN – po odbiciu od wsparcia na 4,0320, podobnie jak pozostałe pary, wyszedł powyżej majowego oporu. Aktualnie za franka trzeba zapłacić 4,25.
PLNJPY – Para zbliża się do wsparcia na poziomie 27,50 i na chwilę obecną jest kluczowym dla dalszych losów pary.
CMC Markets świadczy usługi na zasadzie wyłącznie realizacji zleceń (execution only). Prezentowany materiał (niezależnie od tego, czy zawiera jakiekolwiek opinie) ma charakter informacyjny i nie uwzględnia osobistych okoliczności ani celów. Żadna informacja w tym materiale nie jest, ani nie powinna być uważana, za poradę finansową, inwestycyjną lub inną poradę, na której należy polegać przy podejmowaniu decyzji. Żadna z opinii wyrażonych w materiale nie stanowi rekomendacji CMC Markets lub autora materiału, że jakakolwiek inwestycja, instrument, strategia transakcyjna lub inwestycyjna, jest odpowiednia dla konkretnej osoby. Materiał nie został przygotowany zgodnie z wymogami prawnymi zapewniającymi niezależność badań inwestycyjnych. CMC Markets nie podlega żadnym zakazom w zakresie rozpowszechniania tego materiału, jednak nie wykorzystuje zawartych w nim informacji przed jego publikacją.
